SOXL incluye exposición a Nvidia, Micron, AMD, Intel, Broadcom y otras empresas de semiconductores a través del NYSE Semiconductor Index. No es una cesta normal que simplemente posee tres veces cada acción. Direxion utiliza acciones, swaps y otros instrumentos para buscar tres veces la rentabilidad diaria del índice.
Nvidia representó el 6,82% del índice subyacente en los datos del 30 de junio de Direxion. Un archivo diario de tenencias de SOXL puede mostrar una posición directa de NVDA menor porque los derivados proporcionan parte de la exposición económica.
¿Cómo Obtiene SOXL su Exposición a Semiconductores?
El índice de referencia define la cesta del sector
El índice de referencia cubre 30 grandes empresas de semiconductores cotizadas en EE. UU. SOXL combina valores del índice con acuerdos de swap y garantías para apuntar al 300% del movimiento diario del índice. El objetivo se reinicia después de cada sesión.
El índice incluye diseñadores de chips, productores de memoria, fundiciones y empresas de equipos de semiconductores. Esa mezcla significa que SOXL está expuesto a varias partes del ciclo de los chips a la vez. La demanda de aceleradores de IA puede ayudar a algunos componentes, mientras que los precios bajos de la memoria o los menores pedidos de equipos presionan a otros.
El fondo utiliza derivados para crear apalancamiento diario
Direxion no necesita mantener tres dólares de cada acción constituyente por cada dólar en el fondo. Los acuerdos de swap pueden ofrecer rendimientos vinculados al índice, mientras que el efectivo y los instrumentos del Tesoro respaldan las necesidades de garantía. El gestor reequilibra la exposición para que la siguiente sesión comience de nuevo cerca del objetivo diario del 300%.
Tapbit Learn's explica SOXX y proporciona una comparación sin apalancamiento.
¿Qué Acciones Están en SOXL?
Los pesos más grandes del índice
| Empresa | Ticker | Peso del índice |
|---|---|---|
| Micron | MU | 8,55% |
| AMD | AMD | 8,10% |
| Nvidia | NVDA | 6,82% |
| Intel | INTC | 6,34% |
| Broadcom | AVGO | 6,08% |
| Applied Materials | AMAT | 5,78% |
| KLA | KLAC | 5,65% |
| Marvell | MRVL | 5,23% |
| Lam Research | LRCX | 4,90% |
| TSMC | TSM | 4,27% |
El índice era 76,01% empresas de semiconductores y 23,99% materiales y equipos. La guía de acciones de semiconductores de Tapbit Learn explica cómo la demanda llega a los chips, la memoria y las herramientas de producción.
Por qué cambian los pesos
Estos porcentajes son una instantánea desactualizada, no asignaciones permanentes. El reequilibrio del índice, los cambios en el precio de las acciones y las reglas de elegibilidad pueden mover una empresa hacia arriba o hacia abajo con el tiempo. Los inversores deben utilizar los datos más recientes del índice de Direxion cuando un peso preciso sea importante.
¿Cuánto de SOXL es Nvidia?
El peso del índice de Nvidia no es lo mismo que la propiedad directa del fondo
El peso de referencia de Nvidia era del 6,82%. Esto muestra su contribución al índice antes del apalancamiento. No significa que exactamente el 20,46% de los activos netos de SOXL sean acciones de Nvidia.
La exposición diaria 3x funciona a nivel de cartera. Los swaps pueden cubrir todo el índice, mientras que las acciones directas y las garantías respaldan la estructura.
Nvidia todavía puede tener un gran efecto porque es un componente importante y a menudo influye en el sentimiento de las acciones de chips vinculadas a la IA. Pero SOXL puede moverse de manera diferente a NVDA cuando las empresas de memoria, fundición o equipos lideran el sector.
¿Por qué las Tenencias de SOXL Incluyen Swaps y Efectivo?
Los swaps crean exposición económica
Un swap paga o recibe un rendimiento vinculado al índice. Añade exposición sin comprar tres dólares de cada acción por cada dólar de activos. El efectivo y las tenencias del Tesoro pueden servir como garantía.
El archivo de tenencias y la lista del índice responden a preguntas diferentes
La lista del índice describe el índice de referencia. El archivo diario del fondo describe los valores, derivados y garantías mantenidos en esa fecha. Responden a preguntas diferentes.
Es por eso que una página de tenencias puede parecer contener menos Nvidia de lo esperado o mostrar una gran posición de efectivo. La exposición faltante puede estar dentro de los swaps del índice. Leer solo la lista de acciones directas puede subestimar la exposición real del mercado del fondo.
SOXL vs NVDA: ¿Cuál es la Diferencia?
Apalancamiento sectorial frente a exposición a una sola empresa
NVDA es una empresa. SOXL cubre un sector y amplifica el movimiento diario del índice. Las acciones de memoria o equipos pueden mover SOXL incluso cuando Nvidia está estancada. La revisión de ganancias de Nvidia explica el lado específico de la empresa.
NVDA es más directo cuando la tesis depende de los productos, ganancias o valoración de Nvidia. SOXL es más amplio cuando la tesis es un movimiento a corto plazo en la industria de semiconductores. Su apalancamiento diario añade efectos de trayectoria y volatilidad que una posición ordinaria de Nvidia no tiene.
Cómo Operar SOXL-USDT o NVDA-USDT en Tapbit
Utilice SOXL-USDT para la exposición de precios relacionada con el ETF del sector o NVDA-USDT para una sola empresa. Ambos son contratos, no acciones.
- Regístrese en Tapbit y transfiera USDT a Futuros.
- Abra el producto que coincida con la exposición deseada.
- Elija Largo o Corto y revise el apalancamiento y el margen.
- Seleccione Mercado o Límite, introduzca el tamaño e inspeccione la orden.
- Confirme y gestione la posición.
Elija el producto antes de elegir la dirección. SOXL-USDT es la opción más cercana para una visión del sector de semiconductores; NVDA-USDT es la opción más cercana para una visión específica de Nvidia. Consulte los términos del contrato en vivo porque ninguno de los productos proporciona acciones de ETF, propiedad de acciones, derechos de voto o dividendos.
Preguntas Frecuentes
¿Es SOXL solo Nvidia?
No. Nvidia es una de las 30 empresas del índice.
¿SOXL siempre devuelve tres veces el índice?
El objetivo se aplica a cada día, no a períodos más largos.
¿Por qué hay swaps?
Ayudan a crear exposición apalancada al índice.
